Lucya et CNP Assurances viennent de lancer un contrat d’assurance-vie à 0,3 % de frais de gestion annuels sur unités de compte, sans frais d’entrée ni d’arbitrage. Un tarif qui pulvérise les standards du marché.
Le courtier en ligne Lucya frappe fort avec son quatrième contrat d’assurance-vie, développé en partenariat avec CNP Assurances, filiale de La Banque Postale et deuxième assureur français. Baptisé Lucya CNP, ce contrat multisupport affiche des frais qui bousculent l’ordre établi. Là où la moyenne du marché oscille entre 0,6 % et 0,85 % de frais annuels sur unités de compte, Lucya CNP plafonne à 0,3 %. L’univers d’investissement compte plus de 1 200 unités de compte, dont des ETF, des titres vifs, des SCPI et des OPCI. Le ticket d’entrée est fixé à 500 euros en versement initial.
Ce que contient réellement l’enveloppe
Lucya CNP propose deux modes de gestion. En gestion libre, l’épargnant sélectionne lui-même ses supports et paie 0,3 % de frais annuels sur les unités de compte. En gestion pilotée, des frais additionnels de 0,25 % s’appliquent, portant le total à 0,55 % par an. Cette gestion pilotée existe en version classique et en version Loi Industrie Verte (LIV), intégrant des fonds de private equity. Selon Finance Héros, cette structure tarifaire positionne Lucya CNP parmi les gestions pilotées les moins chères du marché.
Le fonds en euros CNP Lucya Euros B supporte 0,7 % de frais de gestion annuels. Aucun frais ne s’applique sur les versements, les arbitrages ni les rachats (hors fiscalité). Les versements libres programmés démarrent à 50 euros par mois. Les rachats partiels sont autorisés à partir de 150 euros.
Taux crédit immobilier 2026, où emprunter autour de 3 % en France
📊 Grille tarifaire Lucya CNP
- Frais sur versements : 0 %
- Frais d’arbitrage : 0 %
- Frais de rachat : 0 % (hors fiscalité)
- Frais de gestion annuels UC : 0,3 %
- Frais de gestion annuels fonds euros : 0,7 %
- Frais gestion pilotée additionnels : 0,25 %
- Versement initial minimum : 500 €
Source : Lucya
Les limites de l’offre
Le contrat ne propose pas d’exposition à l’or, aux cryptomonnaies ni aux matières premières. Le catalogue d’ETF reste limité pour le moment, même si la gamme compte plus de 1 200 supports. Certains supports spécifiques, comme les SCPI, peuvent appliquer des frais d’entrée propres. Sur le forum Moneyvox, un épargnant a détaillé le cas de la SCPI Transitions Europe, accessible via Lucya CNP avec 1,5 % de frais d’ajustement à l’achat et une pénalité de 5 % en cas de sortie avant 5 ans de détention. Ces frais ne sont pas imputables au contrat Lucya CNP, mais à la structure même de la SCPI.
Les titres vifs supportent 0,07 % de frais sur opération financière, majorés d’éventuels frais de change et taxes locales. Les supports en unités de compte comportent un risque de perte en capital, dépendant des marchés financiers et immobiliers.
Ce que vous devez vérifier avant de souscrire
Si vous cherchez une assurance-vie à frais réduits pour construire un portefeuille diversifié en autonomie, Lucya CNP est un candidat sérieux. Avant de souscrire, trois points méritent votre attention. D’abord, vérifiez que les supports qui vous intéressent (ETF World, SCPI, fonds thématiques) figurent bien au catalogue : tous les contrats low-cost ne proposent pas les mêmes lignes. Ensuite, si vous visez une SCPI ou un support immobilier, lisez la notice spécifique du support pour identifier les éventuels frais d’entrée ou de sortie qui s’ajoutent aux frais du contrat. Enfin, comparez le couple frais de gestion / rendement du fonds euros avec celui d’autres contrats à frais bas : un fonds euros à 0,7 % de frais doit afficher un rendement net supérieur pour compenser.
Lucya CNP se positionne face à des contrats comme Linxea Avenir 2 (0,5 % de frais sur UC), Placement-direct Vie (0,5 %) ou Meilleurtaux Essentiel Vie (0,6 %). La différence de 0,2 à 0,3 point de frais annuels peut représenter plusieurs milliers d’euros sur un capital de 50 000 euros investi sur 20 ans. Faites tourner votre propre simulation avant de trancher.
Les informations contenues dans cet article sont fournies à titre indicatif et ne constituent pas un conseil en investissement, fiscal ou juridique personnalisé. Consultez un professionnel qualifié avant toute décision patrimoniale.
